「高點還可以入場嗎？」這絕對是許多投資人心中的疑惑，害怕買在高點是正常的，但如果因此延宕了投資理財規劃，除了少數的高薪族或家財萬貫的富裕人家，否則按照目前的通膨速度，一般上班族不僅連通膨都對抗不了，更遑論還要積累退休金以因應未來退休所需支出。
（本報系資料照片）
投資專家指出，即便目前金融市場處於相對高點，但其實只要掌握「符合趨勢、選對標的、分散風險、定期定額」4大關鍵，即便是新手也可透過長期投資產生的複利效果，及早為退休生活做準備。
掌握趨勢 慎選標的
首先，看準投資趨勢比預測高、低點更為重要，即便低點進場，若選擇沒落產業，投資報酬仍堪慮。
元大台灣高股息優質龍頭基金研究團隊表示，沒有人能精準預測未來最高點在哪裡，但每個點位的當下，都擁有屬於當時的投資趨勢，例如5G與高股息基金便是現階段的投資趨勢。以產業而論，目前全世界皆競相發展新科技創新，相關企業前景看好，5G、AI投資趨勢長期向上，比起正在走下坡的產業，投資時懂得掌握趨勢、選擇蒸蒸日上的產業，便可大幅提高投資勝算。
慎選標的也是投資必要關鍵，即便符合投資趨勢，但在同一個投資趨勢主題下，仍有不同的投資標的。舉例來說，以目前的金融情勢，雖然債市受惠於低利環境可望走多，但債券中的高收益債卻反而可能因疫情不穩定而受到衝擊；又或者同樣是高股息基金，但其股價表現、配息率、配息設計都不盡相同，因此投資人務必謹慎選擇，除了觀察過去績效表現、配息紀錄外，也可參考該檔基金發行商在業界的知名度與口碑、過去操作類似商品時是否都有穩定的表現等。
善用基金工具 分散風險
不論在任何情境下，投資都應分散風險，避免將雞蛋放在同一個籃子裡，台股高點時更是如此。想要有效的分散風險，可以善用「基金」這項投資工具，同樣的資金成本下，透過基金可分散風險至一籃子股票，且不論是選股、替換等操作上都可倚賴經理人的專業與經驗來完成，投資人不必一家一家地自行翻閱、研究財報，透過基金即可輕鬆免去擇股的心力。
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相信每位投資人都曾有過不知如何擇時的困擾，也曾因錯過後便始終不敢投入，只能遙望其價格愈漲愈高而空留遺憾，但從定期定額試算結果可發現當投入時間愈長，愈能發揮複利效果。建議投資人選定優質標的後，不須過分擔憂進場點位，而是持續、不中斷地以定期定額方式分批投入。
以台灣加權股價指數（2005年7月至2020年6月）模擬定期定額，以每月最後一個營業日固定投入新台幣5千元試算，可發現當投入時間愈長，複利效果愈顯著，儘管中間市場可能有波動，但待長時間過去最終報酬仍相當可觀，且觀察模擬之定期定額年化報酬率皆在8%以上。
對抗低利 高息投資受寵
低利率時代，高息投資成為退休理財的顯學，尤其優質的高股息基金，因可分散風險，並可倚靠經理人專業擇股，近一年來更是受到投資人青睞。元大投信分析，不論任何族群都應及早進行投資理財規劃，尤其是小資族更建議透過長期定額定額產生的「複利」效果，盡早為退休生活做準備。
「複利」看似簡單的操作模式，最後成效卻相當驚人，以每月定期定額投入3000元、年化報酬率8%、股息再投入模式試算，10年後累積金額為54萬8838元，相較於初始投入金額36萬元，增額約18.8萬元，幅度相當約52%；20年後累積金額為176萬7061元，初始投入金額72萬元，增額約104.7萬元，幅度約145%，若將時間拉長到30與40年，累積金額個別來到447萬1078元與1047萬3023元，增額各約339萬元與903萬元，幅度各約314%與627%。
（記者葉文義）